Platinium Eureka


Date VL % YTD perf 3 ans perf 5 ans
Part C 28-07-2021 134.91
Part I - - - - -
Part G 28-07-2021 105.00 - -


Actualité du fonds


Descriptif du Fonds

Le fonds a pour objectif de rechercher une performance aussi régulière que possible à moyen terme via la recherche d'une répartition efficiente d'actifs (actions – obligations – monétaire – matières premières) en intégrant les différents niveaux de risque de ces actifs.

Afin de réaliser l’objectif de gestion, l’équipe de gestion effectue une analyse des données macroéconomiques pour déterminer la répartition entre classes d’actifs et sélectionne différentes stratégies, y compris diversifiées, en liaison avec les perspectives des marchés.

A la suite d'une modification effectuée le 19 juillet 2016, le fonds peut désormais investir dans des fonds gérés par Platinium Gestion.

Stratégie du Fonds

Le fonds a pour objectif de rechercher une performance aussi régulière que possible à moyen terme via la recherche d'une répartition efficiente d'actifs (actions – obligations – monétaire – matières premières) en intégrant les différents niveaux de risque de ces actifs.

Afin de réaliser l’objectif de gestion, l’équipe de gestion effectue une analyse des données macroéconomiques pour déterminer la répartition entre classes d’actifs et sélectionne différentes stratégies, y compris diversifiées, en liaison avec les perspectives des marchés.

A la suite d'une modification effectuée le 19 juillet 2016, le fonds peut désormais investir dans des fonds gérés par Platinium Gestion.

Commentaire de gestion

Le fonds est en progression sur le mois (+0.65%), avec des contributions positives des trois poches. Les marchés actions ont poursuivi leur tendance haussière sur le mois de juin (+0.7% pour l’EuroStoxx 50NR et +2,3% US) portés par la poursuite du rebond économique mais surtout, par les discours des banquiers centraux qui ont su être rassurants à propos du ralentissement des politiques accommodantes. Malgré les inquiétudes de la fin du mois, le Covid ne semble plus être un risque majeur pour les pays développés mais le variant Delta pourrait ralentir la reprise économique des pays émergents où la vaccination est moins avancée (-0,1% pour le MSCI Emerging Markets). Les taux se sont détendus grâce au recul des anticipations d’inflation, alors que l’inflation constatée est au plus haut depuis 2008 (+2% dans l’Union Européenne, +5% aux Etats-Unis). Les investisseurs portent donc une grande confiance envers les banques centrales et ne croient pas en la capacité de Joe Biden d’obtenir la totalité des 4000 milliards de dollars pour son plan d’infrastructures. Cette accalmie sur les taux a permis aux valeurs de croissance de surperformer les valeurs cycliques sur le mois.

Malgré une exposition prudente (exposition nette action à 14.8%), le fonds a réussi a capter une grande partie de la hausse des marchés européens (+0.46%) grâce à sa composante croissance.

Au niveau de la poche obligataire, celle-ci a été rebalancée en allégeant les supports court-terme et en renforçant les supports High Yield. Ces ajustements permettent à la poche de contribuer positivement (+0.08%).

Les stratégies décorrélées contribuent elles aussi positivement à la performance du fonds (+0.26%) malgré la forte chute des métaux précieux (-7.7% pour OFI Pre-cious Metals). Nous avons renforcé cette poche par l’introduction de deux nou-veaux supports. En plus d’un fonds global macro (JP Morgan Global Macro Oppor-tunities), un fonds spécialisé sur les primes de risques (Nordea Alpha 10) a été introduit. Ce dernier utilise une méthode de balance des risques (combinaison de primes « Risk-On » corrélées aux marchés et « Risk-Off » défensives) couplée à des stratégies directionnelles fondamentales afin de pouvoir traverser les différentes phases de marchés.

Téléchargements



Caractéristiques

Profil de risque
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Les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Elles ne sont pas constantes dans le temps. Avant toute souscription dans le fonds, l’investisseur doit prendre connaissance du DICI et prospectus. Ce fonds n’est pas garanti en capital.

Code ISIN (Part C) : FR0010308833
Code ISIN (Part I) : FR0013305836
Code ISIN (Part G) : FR0013305885
Nature juridique : FCP – Capitalisation
Date de création du fonds : 02/01/2003
Horizon de placement : > à 3 ans
Devise : Euro
Périodicité de la valeur liquidative : Quotidienne


Frais
Droit d'entrée : 2,00%
Droit de sortie : néant
Frais de gestion : 1,40% de l’actif par an (Part C) ; 0,80% de l’actif par an (Part I) ; 1,00% de l’actif par an (Part G)
Commission de superformance : 15% du surcroît de performance au-delà d’une performance annuelle de 4%. 0% prélevé sur le dernier exercice